magnitt تكشف عمليات التخارج والتمويل في الشرق الأوسط للأشهر الـ 9 الأولى من 2022

magnitt تكشف عمليات التخارج والتمويل في 2022
magnitt تكشف عمليات التخارج والتمويل في 2022

 شهد عام 2022 بداية قوية للاستفادة من الزخم الذي تحقق العام الماضي بحسب magnitt، نظرًا لأن عام 2021 هو العام الأكثر استثنائية بالنسبة لرأس المال المخاطر.

%16 نموا في تمويلات الشركات الناشئة في 2022

وبحسب تقرير magnitt، فقد شهدت الأشهر الـ 9 الأولى من العام الجاري، نجاح الشركات الناشئة بمنطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا في جمع تمويلات تعادل 84% من تمويلات العام الماضي.

وبهذا الأداء حققت الشركات الناشئة نموا في حجم التمويلات المنجذبة بنسبة 16% مقارنة بنفس الفترة من العام الماضي.

في الوقت الذي تتعامل فيه الأسواق العالمية مع تباطؤ السوق، تجاوزت المنطقة حاجز 6 مليار دولار مما يدل على أن التمويل لا يزال على قدم المساواة مع سجل العام الماضي. 

قد يرسم هذا صورة واعدة لرأس المال الاستثماري في المنطقة.

ولكن في الواقع، التمويل هذا العام هو قصة ثلاثة أرباع أو الـ 9 اشهر الأولى.

حيث ثبت أن الربع الأخير عادة هو أقل ربع منذ الربع الرابع من عام 2020 من حيث التمويل وإجمالي عدد الصفقات.

magnitt: أكثر من نصف تمويلات 2022 كانت في الربع الأول

من أصل 6 مليارات دولار تم جمعها حتى الآن هذا العام، تم جمع 57٪ من التمويل في الربع الأول من العام مسجلاً نموًا بنسبة 71٪ في التمويل مقارنة بالربع الرابع من عام 2021.

بينما كان الربع الأول يمثل بداية واعدة لهذا العام، بدأ الربع الثاني في إظهار أولى علامات التراجع في رأس المال الاستثماري. 

بحلول الوقت الذي انتهى فيه شهر أبريل، كان برامج التمويل لمنطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا قد شهدت انخفاضًا حادًا بنسبة 75 ٪ في التمويل مقارنة بشهر مارس. 

وبحسب التقرير شهدت كل المنطقة موجات مد وجذر قوية للغاية، حيث سجلت تركيا أقوى تراجع في التمويل (93٪) مقارنة بالربع الأول.

اتبع الربع الثالث نمطًا مشابهًا مع الانكماش الاقتصادي العالمي الذي أثر على أسواق المشاريع الناشئة.

كما انخفض التمويل بنسبة 35٪ بينما لاحظ عدد الصفقات انخفاضًا ثابتًا في ثلاثة فصول متتالية. يصبح التراجع أكثر عمقًا مقارنة بالربع الثالث من العام الماضي مع تراجع التمويل بنسبة 50٪ والصفقات التي سجلت انخفاضًا بنسبة 31٪. 

كان الإنجاز الشائع في جميع الفصول الثلاثة هو أن التكنولوجيا المالية ظلت القطاع الأكثر تداولًا والأكثر تمويلًا.

جولات تمويلية ضخمة رغم التباطؤ

بينما كان للتمويل في الأرباع الثلاثة للعام مسارًا مضطربًا، رأينا صفقات ضخمة متسقة في كل ربع سنة.

 تم دعم الربع الأول من خلال جولة Getir المذهلة من السلسلة E بقيمة 768 مليون دولار. على الرغم من جمع الأموال الهائل، كان على الشركة الناشئة أيضًا أن تتحمل العبء الأكبر من تباطؤ السوق، حيث أعلنت عن خفض عدد الموظفين ووقف خطط التوسع في مايو.

كما سجلت البحرين في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا أول صفقة ضخمة لها على الإطلاق هذا العام، حيث جمعت شركة رين الناشئة للعملات المشفرة 110 مليون دولار في جولتها الثانية. 

شهدت المملكة العربية السعودية عامًا ناجحًا للغاية من حيث حجم التمويلات الضخمة التي تجاوزت 100 مليون دولار.

في الربع الثالث، كانت المملكة العربية السعودية هي السوق الناشئة الوحيدة التي شهدت صفقات ضخمة تُنسب إلى TruKKEr و Tamara.

وشكلت الجولات التمويلية الضخمة أكبر من 100 مليون دولار حوالي 37% من إجمالي التمويلات التي جمعتها شركات المنطقة.

من حيث الصفقات، على الرغم من أن الجولات الأكبر حجمًا  من 20 مليون دولار شهدت زيادة في حصة التمويل في عام 2022 حتى تاريخه، لوحظ الربع الثالث انخفاضًا في التمويل بينما ظل تمويل المرحلة المبكرة (ما قبل SEED إلى ما قبل السلسلة أ) ثابتًا بعد التسجيل زيادة كبيرة في الربع الثاني. 

تعكس ديناميكيات الصفقات والتمويل عبر المراحل المختلفة شهية المستثمرين المتزايدة للمشاريع التقنية في أسواق المشاريع الناشئة. 

نتيجة لذلك، ازدادت مشاركة المستثمرين على أساس سنوي مع أمثال Flat6Labs و Y Combinator و 500 Global التي تتصدر عدد الصفقات هذا العام.

يذكر ان اليوم أعلن صندوق ألجبرا فنتشرز عن نجاحه في الإغلاق الثاني بقيمة 100 مليون دولار، تابع التفاصيل.

magnitt تكشف رواج نشاط الاندماج والاستحواذ

وسط حالة عدم اليقين في السوق العالمية وندرة توافر رأس المال، كان الفائز الأكبر هذا العام هو نشاط الاندماج والاستحواذ. 

أتاحت أزمة التمويل فرصة للاعبين الدوليين الاندماج بدخولهم الإقليمي، وفي بعض الحالات، العكس، مما أدى إلى عام 2022 باعتباره العام الذي يشهد أعلى نشاط خروج.

في الواقع، شهد الربع الثالث أكبر عدد من عمليات الخروج من جميع الأرباع الثلاثة، حيث سجل الشرق الأوسط أكبر عدد من عمليات الخروج في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا وأفغانستان وباكستان. 

في المجموع، تم تسجيل 117 خروجًا هذا العام مع توسع السوق باعتباره أحد الدوافع الواضحة. لهذا الغرض، استحوذت شركة Sary and Foodics من المملكة العربية السعودية على شركة Mowarrid المصرية و POSRocket الأردنية. 

كذلك تم الاستحواذ على أمثال Jobedu الأردنية من قبل شركة Web3 ومقرها الولايات المتحدة وشركة Dileny Technologies المصرية التي خرجت إلى شركة Astute Imaging الأمريكية.

 كما استحوذت Zoodpay على شركة FinTech Tez Financial Services الباكستانية، مما يمثل أول خروج قائم على التكنولوجيا المالية في المنطقة.

شهد هذا العام أيضًا إدراج المزيد من الشركات الناشئة في البورصات العامة مثل فوري على EgyEx و Jahez على Nomu وإدراج Anghami و Swvl في بورصة ناسداك.

مع دخولنا في الربع الرابع، يبقى أن نرى ما إذا كانت أسواق المشاريع الناشئة ستتخطى حاجز 7 مليار دولار وما إذا كان اتجاه تراجع التمويل الفصلي سينكسر في الربع الأخير.